Η UniCredit αύξησε το μερίδιό της στην Commerzbank σε περίπου 26%, ενισχύοντας τη θέση της ως ο μεγαλύτερος επενδυτής της γερμανικής τράπεζας. Ο ιταλικός πολυεθνικός τραπεζικός όμιλος ενήργησε στο πλαίσιο του σχεδίου που είχε ήδη ανακοινώσει για τη «συνθετική θέση» του στην Commerzbank. Με την αύξηση του ποσοστού, αυξάνονται και τα δικαιώματα ψήφου που κατέχει μέσω φυσικών μετοχών σε περίπου 29%, σύμφωνα με ανακοίνωση της UniCredit.
Το μερίδιο του 26% είχε αξία περίπου 10,7 δισ. ευρώ κατά το κλείσιμο της αγοράς την περασμένη Παρασκευή. Η UniCredit, υπό την ηγεσία του διευθύνοντος συμβούλου Αντρέα Ορσέλ, έχει σταδιακά αυξήσει το μερίδιό της στην Commerzbank από την πρώτη ανακοίνωση της συμμετοχής της, πριν από περίπου ένα χρόνο. Το μεγαλύτερο μέρος αυτού κατείχε μέσω παραγώγων, αλλά η εταιρεία έχει αρχίσει πρόσφατα να το μετατρέπει σε μετοχές.
Η κίνηση αυτή ενισχύει τη θέση της UniCredit «ως του μεγαλύτερου μεμονωμένου μετόχου της Commerzbank», αν και προς το παρόν δεν θα επιδιώξει θέση στο εποπτικό συμβούλιο, όπως αναφέρεται στην ανακοίνωση. Η εταιρεία «θα συνεχίσει να παρακολουθεί στενά την πρόοδο της Commerzbank» στην ενίσχυση των δραστηριοτήτων της.
Η γερμανική κυβέρνηση, η οποία κατέχει περίπου το 12% της Commerzbank, έχει αντιταχθεί στην προσπάθεια της UniCredit. Το Βερολίνο είναι ο δεύτερος μεγαλύτερος επενδυτής στην Commerzbank.
Η γερμανική κυβέρνηση έχει αντιταχθεί στην προσπάθεια εξαγοράς της τράπεζας από τους Ιταλούς.
Ο Ορσέλ έχει δηλώσει ότι ενδέχεται να ξεκινήσει μια προσπάθεια εξαγοράς της Commerzbank, αλλά έχει επανειλημμένα αναβάλει την απόφαση, επικαλούμενος τη στάση της γερμανικής κυβέρνησης, καθώς και την αυξανόμενη αγοραία αξία της τράπεζας.
Η τιμή της μετοχής της Commerzbank έχει αυξηθεί κατά περίπου 190% μετά τη γνωστοποίηση της συμμετοχής της UniCredit στις 11 Σεπτεμβρίου. Αυτό συγκρίνεται με αύξηση περίπου 90% για τη UniCredit.
Η αύξηση συμμετοχής της UniCredit «δεν αλλάζει τη θεμελιώδη κατάσταση και τη στάση μας», δήλωσε η Commerzbank. «Η συνεχιζόμενη επιτυχία της στρατηγικής μας και η ευρεία υποστήριξη των μετόχων μας ενισχύουν τη δέσμευσή μας να συνεχίσουμε με συνέπεια τη στρατηγική μας για ανάπτυξη», σημειώνει. Η διευθύνουσα σύμβουλος της Commerzbank Μπετίνα Ορλόπ δήλωσε σε συνέντευξη στο Bloomberg TV νωρίτερα αυτόν τον μήνα ότι η μοναδική διπλή θέση της UniCredit ως μεγαλύτερου μετόχου της γερμανικής τράπεζας και ενός από τους κύριους ανταγωνιστές της είναι δύσκολο να αντιμετωπιστεί. Ο ιταλικός τραπεζικός όμιλος ανταγωνίζεται την Commerzbank για δραστηριότητες στη Γερμανία μέσω μιας μεγάλης τοπικής θυγατρικής.
Ο αντίκτυπος στον δείκτη CET1 της UniCredit για το μερίδιο της Commerzbank, που ανέρχεται σε περίπου 29%, αυξήθηκε σε περίπου 145 μονάδες βάσης, από περίπου 110 μονάδες βάσης που αναμενόταν προηγουμένως, ανέφερε η UniCredit. Αυτό οφείλεται «στην υψηλότερη τιμή της μετοχής και στην αναδιάρθρωση του παράγωγου προϊόντος αντιστάθμισης κινδύνου (collar derivative hedging) με σκοπό τη μείωση της μελλοντικής μεταβλητότητας των αποτελεσμάτων χρήσης». Η απόδοση της επένδυσης «επιβεβαιώνεται σε περίπου 20%», ανέφερε. Η επένδυση στην Commerzbank «ξεπέρασε τους χρηματοοικονομικούς μας δείκτες, δημιουργώντας έτσι σημαντική αξία για τους μετόχους της UniCredit», τονίζεται, ενώ επισημαίνεται πως επικρατεί αισιοδοξία ότι «αυτή η θετική πορεία θα συνεχιστεί».
