Το… κουμπί για την έναρξη της διαδικασίας εισαγωγής στο χρηματιστήριο του Λονδίνου πάτησε χθες η Metlen με την υποβολή προαιρετικής δημόσια πρότασης ανταλλαγής για την απόκτηση του συνόλου των κοινών ονομαστικών μετοχών, ανακοίνωσε η νέα εταιρεία Metlen PLC, που συστάθηκε υπό το δίκαιο της Αγγλίας και της Ουαλλίας από τον βασικό μέτοχο της εταιρείας Ευάγγελο Μυτιληναίο. Η δημόσια προσφορά, μετά την έγκριση του ενημερωτικού χθες από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς του Χρηματιστηρίου Αθηνών και την αντίστοιχη Επιτροπή του Χρηματιστηρίου του Λονδίνου, ξεκινάει από σήμερα και ολοκληρώνεται στις 25 Ιουλίου.
Η δημόσια πρόταση απαιτεί την αποδοχή τουλάχιστον του 90% των μετοχών της Μetlen. Αν επιτευχθεί το όριο, η νέα εταιρεία θα ενταχθεί στους βασικούς δείκτες της Ευρώπης και του Ηνωμένου Βασιλείου, κερδίζοντας σημαντική ορατότητα και πρόσβαση σε παγκόσμιους επενδυτές. Ο βασικός μέτοχος της εταιρείας Ευάγγελος Μυτιληναίος και οι ελεγχόμενες από αυτόν εταιρείες έχουν δηλώσει εγγράφως ότι θα συμμετάσχουν στη δημόσια προσφορά με το σύνολο του περίπου 21,59% μετοχών που κατέχουν, όπως και η Fairfax που ελέγχει μέσω θυγατρικών το 6,42% περίπου του μετοχικού κεφαλαίου της εταιρείας.
Εάν, με τη λήξη της περιόδου αποδοχής, η Metlen PLC κατέχει μετοχές της εταιρείας που αντιστοιχούν τουλάχιστον στο 90% των δικαιωμάτων ψήφου της Metlen Α.Ε., η Metlen PLC θα ασκήσει το δικαίωμα εξαγοράς για τις υπόλοιπες μετοχές που της παρέχει ο νόμος. Θα απαιτήσει από τους εναπομείναντες κατόχους να μεταβιβάσουν τις μετοχές τους προσφέροντας ως αντάλλαγμα είτε μια μετοχή της νέας εταιρείας για κάθε μία που κατέχουν, είτε μετρητά ποσού 39,62 ευρώ ανά μετοχή. Οσοι δεν αποδεχτούν τη δημόσια προσφορά έχουν δικαίωμα εξόδου εντός τριών μηνών από τη δημοσίευση των αποτελεσμάτων της δημόσιας πρότασης, με το ίδιο αντάλλαγμα κατ’ επιλογήν του μετόχου. Το μετοχικό κεφάλαιο της Metlen Α.Ε. ανέρχεται σε 138.814.916,17 ευρώ και διαιρείται σε 143.108.161 κοινές ονομαστικές μετοχές, ονομαστικής αξίας 0,97 ευρώ η κάθε μία.
Τόσο ο βασικός μέτοχος Ευ. Μυτιληναίος όσο και η Fairfax έχουν δηλώσει εγγράφως ότι θα συμμετάσχουν στη δημόσια πρόταση.
Η συναλλαγή, σύμφωνα με την ανακοίνωση της εταιρείας, αποσκοπεί στη συγκέντρωση του oμίλου υπό μια νέα απώτατη μητρική εταιρεία, τη Metlen PLC, με έδρα το Ηνωμένο Βασίλειο, διατηρώντας παράλληλα το εύρος των δραστηριοτήτων, τους στρατηγικούς στόχους και τις δεσμεύσεις του oμίλου με επίκεντρο την Ελλάδα.
Η στήριξη του oμίλου στην Ελλάδα, σύμφωνα με την ανακοίνωση της εταιρείας, δεν θα επηρεαστεί, καθώς θα εξακολουθήσει να διατηρεί τις δραστηριότητές του, τις επενδύσεις του και το ανθρώπινο δυναμικό του στην Ελλάδα, ενώ παράλληλα προγραμματίζεται η δευτερογενής εισαγωγή των κοινών ονομαστικών μετοχών εκπεφρασμένες σε ευρώ εκδόσεως της Metlen PLC στο Χρηματιστήριο Αθηνών. «Δεν θα υπάρξει καμία επίπτωση στις θέσεις εργασίας, στις αποδοχές ή στις παροχές του προσωπικού του oμίλου εξαιτίας της συναλλαγής και η φορολογική κατοικία της Metlen PLC είναι στην Ελλάδα», αναφέρει η εταιρεία στην ανακοίνωσή της.
Σκοπός της δημόσιας πρότασης είναι η διευκόλυνση της ένταξης των μετοχών της εταιρείας στην κατηγορία ESCC της Επίσημης Λίστας, καθώς και της εισαγωγής τους προς διαπραγμάτευση στην κύρια αγορά εισηγμένων κινητών αξιών του LSΕ. Κύριοι στόχοι της δημόσιας πρότασης, σύμφωνα με την ανακοίνωση της εταιρείας, είναι: Nα αντικατοπτριστεί κατά τρόπο ουσιαστικό και πιο ακριβή η διεθνής διάσταση και το διεθνές αποτύπωμα του oμίλου, ενισχύοντας την προβολή του στις διεθνείς αγορές και στη διευκόλυνση των εμπορικών δραστηριοτήτων του σε καθημερινή βάση. Να υποστηριχτεί ο μετασχηματισμός του oμίλου, διά της μετάβασής του σε ένα πιο θεσμικό μοντέλο λειτουργίας που να συνάδει με το διεθνές αποτύπωμά του. Nα διευρυνθεί η πρόσβαση διεθνών επενδυτών και να διευκολυνθεί περαιτέρω η πρόσβασή του στις διεθνείς αγορές μετοχών και ομολόγων.
Αναλύοντας την πρόταση δημόσιας προσφοράς η JP Morgan εκτιμά ως ιδιαίτερα θετική την καθαρή επίδραση της μετάβασης της εταιρείας από τις αναδυόμενες στις ώριμες αγορές. Σύμφωνα με τις εκτιμήσεις της JP Morgan, oι συνολικές παθητικές εισροές υπερβαίνουν κατά περίπου 400 εκατ. δολάρια τις εκροές, ενισχύοντας τη μετοχή της Metlen PLC και υποστηρίζοντας την αποτίμησή της μέσω της ζήτησης από passive funds.
